Акции и облигации: в чем разница и  что лучше купить для инвестирования

Но они также имеют тенденцию приносить гораздо больше прибыли в долгосрочной перспективе. А если вы уже знакомы с этим инструментом и хотите узнать, из чего складывается доходность облигации, прочитайте страницу «Как заработать на облигациях». Владельцы депозитарных https://fxrating.com.ua/ расписок получают те же права, что и владельцы самих акций, в том числе право на дивиденды. Однако в обмен на высокую надёжность и минимум участия в процессе инвестор получает относительно низкую доходность, редко превышающую 10–12% годовых.

Какие риски несут владельцы акций

Процентная ставка называется купоном облигации, выраженной как процентная доходность. Компания, которая выпускает (продает) облигацию инвесторам, фактически получает ссуду, точно так же, как физическое лицо может получить ссуду в банке на покупку машины или дома. Когда эти компании провели IPO, они получили миллиарды долларов от тысяч инвесторов, купивших акции компании. Кроме того, не все прибыльные компании платят дивиденды, особенно те, которые быстро растут. Выплата солидных дивидендов более распространена среди зрелых компаний, у которых нет большого количества возможностей инвестировать в рост. Это означает, что инвестор технически будет иметь право на 1% будущих доходов и денежных потоков компании и 1% всех дивидендов, выплачиваемых акционерам.

1. В этой ситуации очень велики шансы, что акционеры не получат вообще ничего.
2. Это требует существенных временных затрат, не говоря уже о том, что инвестор должен обладать знаниями о принципах работы фондового рынка.
3. Поэтому все инвестиционные решения должны быть тщательно проанализированы.
4. С одной стороны, есть облигации инвестиционного уровня, которые считаются безопасными, но, как правило, имеют низкую доходность.
5. Чтобы научиться правильно составлять инвестиционный портфель и включать в него наиболее ликвидные ценные бумаги, пройдите наш бесплатный курс для опытных инвесторов «Как зарабатывать на акциях».

Чем различаются стратегии инвестирования

Также есть так называемые голосующие акции — по сути, те же обыкновенные, которые дают право голосовать на собрании акционеров и участвовать в управлении компанией. Фактически тот, кто обладает пакетом акций в 50% + 1 голос, является её мажоритарным акционером и может полностью контролировать деятельность предприятия через совет директоров. Некоторые профессиональные инвесторы могут получить большую прибыль от покупки проблемных облигаций, но это рискованная стратегия, которая не подходит для большинства обычных инвесторов. Если купон по облигации выше, чем инфляция в течение срока ее действия, инвестор, удерживающий облигацию до погашения, получит прибыль. В период между выпуском и погашением держатель облигации регулярно получает купонные выплаты.

Рынок облигаций

Рынок облигаций — составная часть рынка капиталов (рынка ценных бумаг), на которой осуществляются средне- и долгосрочные заимствования. Класс А — владельцы таких акций могут голосовать на собрании акционеров и получать дивиденды. Чтобы научиться правильно составлять инвестиционный портфель и включать в него наиболее ликвидные ценные бумаги, пройдите наш бесплатный курс для опытных инвесторов «Как зарабатывать на акциях».

Что такое обыкновенная акция? Как на ней заработать?

С другой стороны, есть высокодоходные облигации, часто называемые мусорными. Это намного более рискованно, потому что считается, что заемщик имеет более высокий риск неспособности выплатить свои долги. Однако, в отличие от облигаций, дивиденды не гарантированы и могут быть увеличены, уменьшены или даже полностью сокращены, если компания считает, что ей необходимо сохранить денежные средства. Например, очень популярны фонды, в которых находятся все компании, входящие в индекс Московской биржи FXRL или индекс S&P 500. Если у компании есть сто тысяч выпущенных акций, инвестор, купивший тысячу акций, фактически будет владеть 1% компании. Однако облигации представляют собой долг, что означает, что вы фактически одалживаете свои деньги, которые должны быть возвращены в оговорённое время и с выплатой процентов.

Чем акции отличаются от облигаций: сравнительная таблица

Акции и облигации часто обратно коррелируют, что означает, когда акции падают, облигации растут. Многие инвесторы не могут мириться с нестабильностью и в конечном итоге покупают или продают в неподходящее время. Но те, кто покупает и держит акции в течение многих десятилетий, обычно в конечном итоге зарабатывают.

Цены на акции, как правило, очень волатильны, и инвесторы в акции часто теряют (или получают) значительную часть своей чистой стоимости в течение нескольких дней (или даже часов). Как собственник, инвестор также будет иметь 1% голосующих акций компании. Инвесторам часто предлагают покупать как акции, так и облигации для диверсификации своих портфелей. Подробнее о том, что такое облигации и какие они бывают, мы рассказали на отдельной странице. Например, падение акций на 50% может иметь разрушительные последствия для тех, кто зависит от этих денег во время выхода на пенсию. Но кто-то, кто близок к пенсионному возрасту, может иметь % облигаций, потому что им скоро понадобится доступ к этим деньгам, и он может не ждать большого падения рынка.

Однако в наши дни многие инвесторы в акции даже не покупают отдельные акции. Вместо этого они инвестируют в ETF или паевые инвестиционные фонды, которые содержат корзину различных акций. Инвесторы покупают акции компаний, которые имеют стабильный рост доходов и прибыли, поэтому очень важно выбирать хорошие компании с солидным потенциалом роста. Когда вы покупаете акции, это означает, что вы покупаете небольшой процент компании. Акции зарубежных компаний делятся на классы — в зависимости от возможностей их держателей голосовать на собрании акционеров и получать дивиденды.

Например, доходность американских акций с 1926 года составила примерно 10% годовых, а в худший год они принесли убыток в −43%. Если говорить в целом, это просто разные виды ценных бумаг со своими особенностями и задачами. Независимо от того, во что вы решите инвестировать, сначала обязательно проведите много исследований. И акции, и облигации могут быть хорошими инвестициями при правильных рыночных условиях. Например, молодой человек, откладывающий на пенсию, может выбрать, чтобы 90% или 100% своих денег было вложено в акции, чтобы получить максимальную прибыль. Эти смешанные портфели акций и облигаций обычно регулярно перебалансируются, например, один раз в квартал или один раз в год.

Так что, хотя облигации в целом безопаснее акций, из этого правила есть исключения. Некоторые акции можно считать безопасными, а некоторые облигации – рискованными. Самый большой риск, связанный с облигациями инвестиционного уровня, – это инфляция и процентные ставки. Если инфляция увеличится, то номинальная стоимость облигации в будущем будет иметь меньшую покупательную способность. С одной стороны, есть облигации инвестиционного уровня, которые считаются безопасными, но, как правило, имеют низкую доходность.

Их можно купить в сети через десятки различных брокеров, что упрощает инвестирование для обычных инвесторов. Инвестируя в акции, все заботятся об инвестициях в хорошие компании, потому что это означает, что цены на акции, вероятно, вырастут. Проще говоря, акции – это ценные бумаги, выпущенные компанией, которые представляют долевую собственность. При этом права, которые дает конкретный класс акций, могут меняться. На практике инвесторы используют комбинации методик, компенсируя риск по высокодоходным инструментам более консервативными активами. Большинство инвесторов хотят получить как можно больше прибыли при минимизации рисков.

В нем мы подробно рассказываем, как изучать бизнес компаний, правильно читать финансовую отчетность и находить идеи для инвестиций. Но если акций у инвестора не много, его роль в управлении будет незначительной. Облигации обычно считаются гораздо более безопасными, чем акции, но акции исторически обеспечивали гораздо лучшую долгосрочную доходность. Облигации сопряжены с низким уровнем риска, но с низкой прибылью, в то время как акции сопряжены с высоким риском, но часто с высокой прибылью. Компании могут продавать акции и облигации инвесторам, чтобы собрать деньги для различных целей.

Например, распределение 60% на акции и 40% на облигации (портфель 60/40) исторически было очень популярным. У этого портфеля волатильность на 40% меньше, чем у 100% портфеля акций, но с 80% доходностью. Облигации имеют основную сумму, называемую номинальной стоимостью, которая должна быть полностью выплачена инвестору в дату истечения срока действия облигации, называемую датой погашения. После IPO инвесторы и трейдеры могут покупать и продавать акции компании на фондовом рынке.

Большая часть сделок с облигациями и векселями осуществляется на внебиржевом рынке(OTC). Однако ими торгуют и на фондовых биржах, в частности на Лондонской (London Stock Exchange — LSE) и Нью-Йоркской (New York Stock Exchange — NYSE)[1]. Акционеры несут самый большой риск в сравнении с владельцами облигаций, кредиторами, сотрудниками и поставщиками компании.

Облигации – это финансовые инструменты, в которых указано, что какое-то лицо должно вам деньги, а также регулярные выплаты процентов – купонные выплаты. Облигации часто называют, долговыми ценными бумагами или ценными бумагами с фиксированным доходом. Риск потерять деньги при банкротстве компании — акционеров называют кредиторами последней очереди. Это значит, что в случае ликвидации компании они получат то, что останется после раздачи зарплат, долгов поставщикам и погашения долгов по облигациям. В этой ситуации очень велики шансы, что акционеры не получат вообще ничего. Риск не получить дивиденды — в любой момент руководство компании может предложить приостановить выплату дивидендов, и рядовые акционеры ничего не смогут с этим сделать.

Кроме того, перед покупкой важно оценить финансовое состояние компании и разобраться, какова вероятность, что ваши вложения окажутся прибыльными. О том, как сделать фундаментальный анализ акций перед покупкой, рассказали на отдельной странице. Класс B — владельцы этих акций также могут голосовать на собрании акционеров и получать дивиденды.

Вообще говоря, чем безопаснее считается облигация, тем ниже будет процентная ставка. Это означает, что инвестор, который покупает облигацию, будет получать проценты по 20 руб. Два раза в год (40 рублей в год), а затем через десять лет получит полную выплату в размере рублей.

Акции могут продаваться только компаниями, но облигации также могут продаваться другими организациями, такими как города и правительства. И акции, и фонды могут давать хорошую прибыль инвесторам посредством выплаты дивидендов, которые обычно выплачиваются ежеквартально (для акций США). Депозитарная расписка — это Лучший индикатор тренда сертификат, подтверждающий право собственности на акции или облигации. Она нужна, чтобы инвесторы из одной страны могли на своей местной бирже вложиться в бумаги, которые торгуются на бирже другого государства. Класс С — владельцы таких акций могут получать дивиденды, но не могут голосовать на собрании акционеров.

На фондовом рынке сегодня торгуется большое количество инвестиционных инструментов — от традиционных акций и облигаций до синтетических опционных и фьючерсных контрактов на криптовалюты. Однако фундаментом биржевой индустрии остаются активы в виде акций и долговых ценных бумаг — облигаций, или бондов. Чем они отличаются друг от друга и во что лучше инвестировать — разбираемся в материале. С точки зрения инвестора, наиболее важные различия между акциями и облигациями связаны с риском и прибылью. Как и акции, облигации могут иметь широкий спектр профилей риска и доходности.

При этом голосовать на собрании акционеров могут лишь вкладчики со значительной долей в компании — не менее 2% голосующих акций. Также акционер может претендовать на часть прибыли от деятельности эмитента по итогам определённого периода. Обычно это происходит один или два раза в год, когда собрание акционеров утверждает долю прибыли компании, направляемую на выплату дивидендов.